В результате проведенного анализа были выявлены следующие ключевые факторы, определяющие рейтинговую оценку B++.

Основным фактором, поддерживающим рейтинговую оценку Банка «Йошкар-Ола» (ОАО), является наличие собственников, обладающих высоким уровнем надежности. Главным акционером Банка является Республика Марий Эл в лице Министерства государственного имущества Республики Марий Эл. Данный акционер владеет более 70% акций. Это повышает потенциальные возможности Банка по фондированию, а также по размещению средств, снижает ряд административных рисков и повышает уровень доверия клиентов и партнеров.

Анализ кредитной политики и структуры ссудной задолженности банка выявил высокое качество кредитного портфеля Банка «Йошкар-Ола» (ОАО). Просроченная задолженность по выданным кредитам у Банка «Йошкар-Ола» (ОАО) на 1 января 2009 года отсутствует. Также на высокое качество ссудной задолженности указывает полное отсутствие в структуре ссудной задолженности проблемных и безнадежных ссуд.

В 2008 году показатели рентабельности банка находились на высоком уровне. Показатель «балансовая прибыль/средний уровень собственного капитала» в 2008 году составил 37.5%, что в 1.5 раза лучше результатов 2007 года (25.2%). Для сравнения, по банковской системе РФ в целом значение показателя «балансовая прибыль/средний уровень собственного капитала» за 2008 год составило всего 13.3%.

В качестве позитивного фактора выступает позитивная динамика прибыли. В 2008 году прибыль до налогообложения Банка выросла в 2 раза и составила 39.3 млн. руб. Для сравнения в 2008 году прибыль банковской системы снизилась на 19.6% по сравнению с результатом 2007 года. Рост прибыли Банка определяется быстрым ростом объемов комиссионных и процентных доходов при умеренном росте резервов на возможные потери по ссудам и операционных расходов. Положительная динамика прибыли свидетельствует об эффективности политики Банка даже в условиях финансового кризиса.

В структуре активов банка низка доля ценных бумаг. По данным на 1 января 2009 года доля ценных бумаг в активах Банка составила около 0.002%, что в условиях мирового финансового кризиса является важным фактором надежности на фоне очень высокой волатильности фондовых рынков. Невысокие объемы ценных бумаг в активах Банка повышают стабильность денежных потоков и упрощают риск-менеджмент текущей деятельности Банка.

В качестве негативного фактора выступает невысокий объем собственного капитала и активов банка. Капитал Банка на 1 января 2009 года был равен 131.4 млн. руб., а активы –  977.2 млн. руб. Небольшие объемы собственного капитала и активов ослабляют позиции Банка в конкурентной борьбе и соответственно снижают потенциал Банка по расширению деятельности. На его долю с учетом филиалов банков из других регионов приходится только 5% депозитов физических лиц, 7% платежей и немногим более 2% выданных в регионе кредитов.

Банк «Йошкар-Ола» (ОАО) характеризуется низкими темпами роста основных показателей. Темпы роста основных показателей Банка (активы, обязательства, ссудный портфель, капитал) в последние годы значительно отстают от соответствующих темпов роста по стране в целом. Продолжение данной тенденции будет приводить к ухудшению конкурентной позиции Банка.

Анализ выявил высокую долю краткосрочных обязательств в структуре пассивов. На обязательства до востребования и на 1 день приходится 63.5% всех обязательств, а на обязательства свыше 90 дней приходится всего 18.6%. Таким образом, на краткосрочные обязательства приходится более 80% всех обязательств. Несмотря на то, что активы и пассивы достаточно сбалансированы по срокам, это значительно повышает риски потери ликвидности в условиях финансового кризиса, характеризующегося значительной волатильностью денежных потоков в банковском секторе.

Банк «Йошкар-Ола» (ОАО) относится к числу средних региональных российских банков и является единственным региональным банком в Республике Марий Эл. Банк предоставляет все основные виды банковских продуктов и услуг в рублях и валюте. Чистые активы Банка по итогам 2008 года составляют 977.2 млн. руб., а собственный капитал 131.3 млн. руб. На 1 января 2009 года банк занимает 673 место по активам среди всех банков России. Банк – участник системы страхования вкладов.

Кредитный рейтинг, а также любая информация и выводы, содержащиеся в пресс-релизе, должны рассматриваться исключительно как мнение о кредитоспособности, а не рекомендация по покупке-продаже ценных бумаг или предоставлению банку заемных средств.
Рейтинговое агентство AK&M не принимают на себя никакой ответственности в связи с любыми интерпретациями, выводами и последствиями, связанными с применением третьими сторонами результатов проведения рейтинговой оценки.
Рейтинговое агентство АК&М является ведущим независимым национальным рейтинговым агентством в России. Начало рейтинговой деятельности – 1993 год.
Основным направлением деятельности Рейтингового агентства АК&М является присвоение рейтингов различным объектам, составление рейтингов, позиционирующих компании и регионы, проведение комплексных аналитических исследований.
Рейтинговое агентство АК&М аккредитовано СРО «Национальная фондовая ассоциация».

Москва, ул. Губкина, 3
ЗАО «Рейтинговое агентство АК&M»
www.akmrating.ru
Аналитик: Андрей Манько
Тел: (495) 916-70-30, Факс: (499) 132-69-18