Рейтинговое агентство AK&Mпредставляет результаты сравнительного анализа (рэнкинг) гарантийных организаций (фондов) субъектов Российской Федерации по итогам 2013 года. По сравнению с рэнкингом полугодовой давности произошла очередная ротация участников – десять фондов в силу различных причин отказались от участия в сравнительной оценке; два фонда (представляющие Сахалинскую и Магаданскую области) впервые влились в состав участников рэнкинга. Таким образом, в окончательный список попала 51 гарантийная организация. При этом в нем оказались представлены все федеральные округа России с уровнем регионального представительства не менее 50%. Как и ранее, в качестве основной исходной информации были использованы данные, предоставленные непосредственно самими гарантийными организациями, выразившими свое согласие на участие в официально публикуемом рэнкинге AK&M.
В соответствии со сложившейся методологией сравнительного анализа в качества инструмента ранжирования Агентство использовало интегральный критерий оценки, учитывающий не только эффективность деятельности фондов по привлечению внебюджетных ресурсов для финансирования деятельности субъектов малого и среднего предпринимательства в регионе, но и уровень потенциальных рисков, связанных с возможной потерей ликвидности или нарушением финансовой устойчивости гарантийной организации. При этом был несколько скорректирован состав показателей, используемых при определении интегрального критерия (см. «Показатели, использованные в исследовании»).
Проведенный анализ в целом показал сохранение позитивной динамики развития российских гарантийных фондов. Совокупный уровень капитализации гарантийных организаций, представленных в обоих последних рэнкингах, за 6 месяцев увеличился на 7,6%, портфель действующих поручительств вырос на 11,2%. Примечательно, что размер задолженности по кредитам представителей малого и среднего бизнеса в России за этот же период увеличился только на 5,5%. Среднее значение мультипликатора гарантийного капитала по исследованной выборке составило 124%, превысив аналогичный показатель полугодовой давности (около 110%). Это, с одной стороны, свидетельствует о повышении эффективности использования бюджетных ресурсов, с другой – оставляет хорошие перспективы для дальнейшего наращивания объемов поддержки субъектов МСП при сохранении требуемого уровня финансовой устойчивости гарантийных организаций.
(по итогам II полугодия 2013 года)
|
Место |
Регион |
Региональная.гарантийная организация (фонд) |
Интегральный критерий |
Критерии оценки фонда |
Критерии оценки региона |
Место в предыду- |
|||
|
Портфель |
Гарантий- |
Относительный |
Просроченная |
Место |
|||||
|
1 |
Москва |
Фонд содействия кредитованию малого бизнеса Москвы |
7,998 |
11 927,8 |
7 826,6 |
6,52% |
6,08% |
1 |
1 |
|
2 |
Санкт-Петербург |
НО «Фонд содействия кредитованию малого и среднего бизнеса» |
2,906 |
3 200,8 |
6 600,0 |
1,34% |
5,10% |
6 |
2 |
|
3 |
ХМАО-Югра |
Фонд поддержки предпринимательства Югры |
2,201 |
2 137,6 |
1 215,6 |
0,42% |
3,29% |
2 |
3 |
|
4 |
Ставропольский край |
ГУП "Гарантийный фонд поддержки субъектов МСП в Ставропольском крае» |
1,816 |
2 345,3 |
877,4 |
0,35% |
7,49% |
43 |
6 |
|
5 |
Ростовская область |
НКО «Гарантийный фонд Ростовской области» |
1,300 |
1 659,9 |
1 144,3 |
2,63% |
5,18% |
17 |
5 |
|
6 |
Челябинская область |
Фонд содействия кредитованию малого предпринимательства Челябинской области |
1,011 |
1 259,7 |
766,4 |
0,32% |
10,46% |
20 |
9 |
|
7 |
Московская область |
НО "Московский областной гарантийный фонд содействия кредитованию субъектов МСП" |
0,761 |
848,3 |
665,2 |
0,68% |
6,46% |
8 |
10 |
|
8 |
Республика Бурятия |
Гарантийный фонд Бурятии |
0,624 |
728,5 |
342,7 |
0,47% |
4,65% |
46 |
13 |
|
9 |
Пермский край |
ОАО «Пермский гарантийный фонд» |
0,623 |
719,0 |
714,0 |
0,00% |
9,65% |
9 |
14 |
|
10 |
Рязанская область |
Гарантийный фонд Рязанской области |
0,618 |
787,1 |
431,1 |
0,43% |
7,87% |
59 |
15 |
|
11 |
РеспубликаСаха (Якутия) |
Фонд развития предпринимательства Республики Саха (Якутия) |
0,536 |
802,8 |
380,6 |
4,75% |
3,47% |
35 |
8 |
|
12 |
Ульяновская область |
НО "Ульяновский региональный фонд поручительств" |
0,522 |
621,0 |
262,2 |
0,48% |
6,11% |
41 |
21 |
|
13 |
Тульская область |
Тульский областной фонд поддержки малого предпринимательства |
0,514 |
721,2 |
431,7 |
3,47% |
5,56% |
33 |
12 |
|
14 |
Забайкальский край |
ООО «Гарантийный фонд Забайкальского края» |
0,514 |
692,6 |
245,8 |
1,64% |
2,02% |
58 |
20 |
|
15 |
Смоленская область |
НО «Смоленский областной фонд поддержки предприни- мательства» |
0,491 |
699,4 |
625,2 |
0,76% |
11,72% |
64 |
18 |
|
16 |
Владимирская область |
Фонд содействия развитию малого и среднего предпринимательства во Владимирской области |
0,463 |
542,7 |
479,2 |
1,77% |
3,11% |
22 |
17 |
|
17 |
Воронежская область |
Государственный фонд Воронежской области |
0,451 |
497,9 |
218,5 |
0,47% |
3,84% |
29 |
24 |
|
18 |
Кемеровская область |
Государственный фонд поддержки предпринимательства Кемеровской области |
0,397 |
508,0 |
328,6 |
0,46% |
10,75% |
30 |
23 |
|
19 |
Хабаровский край |
Гарантийный фонд Хабаровского края |
0,392 |
454,0 |
243,8 |
0,53% |
6,44% |
21 |
27 |
|
20 |
Томская область |
ООО «Гарантийный фонд Томской области» |
0,389 |
421,6 |
332,4 |
0,31% |
3,63% |
26 |
32 |
|
21 |
Ленинградская область |
ОАО «Агентство кредитного обеспечения» |
0,370 |
417,5 |
304,6 |
0,86% |
5,25% |
13 |
28 |
|
22 |
Пензенская область |
Гарантийный фонд Пензенской области ОАО «Поручитель» |
0,365 |
538,3 |
343,7 |
3,34% |
4,28% |
71 |
31 |
|
23 |
Калининградская область |
ГАУ «Фонд поддержки предпринимательства» |
0,353 |
527,2 |
332,9 |
1,24% |
12,45% |
66 |
30 |
|
24 |
Тверская область |
НО "Фонд содействия кредитованию МСП Тверской области" |
0,330 |
420,2 |
360,6 |
1,06% |
5,77% |
65 |
26 |
|
25 |
Тамбовская область |
ГУП «Фонд содействия кредитованию МСП Тамбовской области» |
0,325 |
430,0 |
391,2 |
2,16% |
4,31% |
62 |
34 |
|
26 |
Иркутская область |
Иркутский обастной гарантийный фонд |
0,290 |
404,6 |
719,6 |
3,81% |
6,15% |
11 |
16 |
|
27 |
Амурская область |
НО "Фонд содействия кредитованию МСП Амурской области" |
0,269 |
300,7 |
164,6 |
0,24% |
2,69% |
52 |
38 |
|
28 |
Новгородская область |
Новгородский фонд поддержки малого предпринимательства |
0,262 |
446,0 |
252,0 |
1,25% |
18,51% |
55 |
25 |
|
29 |
Оренбургская область |
НО «Гарантийный фонд для субъектов МСП Оренбургской области» |
0,234 |
267,8 |
445,3 |
1,27% |
3,48% |
25 |
35 |
|
30 |
Астраханская область |
ОАО «Астраханский залоговый фонд» |
0,230 |
353,0 |
384,5 |
3,08% |
8,75% |
53 |
29 |
|
31 |
Калужская область |
Государственный фонд поддержки предпринимательства Калужской области |
0,225 |
250,0 |
258,0 |
0,59% |
3,51% |
34 |
41 |
|
32 |
Брянская область |
ФПП «Брянский гарантийный фонд» |
0,223 |
249,6 |
310,0 |
0,00% |
3,77% |
48 |
48 |
|
33 |
Костромская область |
ГП «Гарантийный фонд поддержки малого предпринимательства Костромской области» |
0,216 |
268,0 |
144,0 |
0,45% |
5,01% |
74 |
47 |
|
34 |
Камчатский край |
Гарантийный фонд развития предпринимательства Камчатского Края |
0,210 |
276,3 |
284,3 |
0,65% |
8,38% |
67 |
52 |
|
35 |
Орловская область |
Областное автономное учреждение "Орловский региональный гарантийный фонд" |
0,204 |
266,2 |
212,0 |
0,00% |
10,32% |
56 |
42 |
|
36 |
Республика Мордовия |
АУ "Гарантийный фонд Республики Мордовия" |
0,195 |
310,3 |
218,1 |
2,98% |
2,10% |
82 |
44 |
|
37 |
Саратовская область |
ОАО «Гарантийный фонд для субъектов малого предпринимательства Саратовской области» |
0,173 |
247,0 |
125,0 |
2,08% |
8,06% |
61 |
43 |
|
38 |
Республика Северная Осетия-Алания |
Гарантийный фонд Республики Северная Осетия-Алания |
0,159 |
229,0 |
155,0 |
0,00% |
5,74% |
83 |
49 |
|
39 |
Белгородская область |
Белгородский гарантийный фонд соденйствия кредитованию |
0,143 |
169,6 |
253,7 |
0,00% |
6,97% |
45 |
50 |
|
40 |
Республика Марий Эл |
Республиканский фонд поддержки МСП |
0,141 |
179,2 |
163,5 |
0,93% |
4,65% |
73 |
53 |
|
41 |
Ярославская область |
Открытое акционерное общество «Гарантийное агентство «Ярославия» |
0,138 |
197,0 |
178,9 |
1,73% |
11,25% |
38 |
45 |
|
42 |
Сахалинская область |
АУ «Фонд содействия развитию предпринимательства» |
0,137 |
138,7 |
238,5 |
1,01% |
2,02% |
7 |
|
|
43 |
Ямало-Ненецкий автономный округ |
НО «Гарантийный фонд поддержки малого предпринимательства ЯНАО» |
0,126 |
130,0 |
331,4 |
0,52% |
3,18% |
4 |
51 |
|
44 |
Республика Карелия |
Гарантийный фонд Республики Карелия |
0,120 |
306,2 |
325,5 |
4,24% |
25,61% |
63 |
40 |
|
45 |
Карачаево-Черкесская Республика |
ГУП «Гарантийный фонд поддержки предпринимательства КЧР» |
0,103 |
142,3 |
100,0 |
0,89% |
6,19% |
76 |
46 |
|
46 |
Республика Адыгея |
АУ «Агентство развития малого предпринимательства» |
0,082 |
96,9 |
127,9 |
0,00% |
5,64% |
60 |
55 |
|
47 |
Республика Дагестан |
ГАУ «Фонд содействия кредитованию СМП» |
0,076 |
104,3 |
207,4 |
1,23% |
4,43% |
77 |
58 |
|
48 |
Псковская область |
АНО "Фонд гарантий и развития предпринимательства Псковской области" |
0,070 |
91,5 |
178,1 |
0,38% |
7,82% |
72 |
57 |
|
49 |
Магаданская область |
Магаданский региональный фонд содействия развитию предпринимательства |
0,057 |
74,8 |
198,9 |
2,73% |
1,87% |
28 |
|
|
50 |
Республика Калмыкия |
АУ «Центр развития предпринимательства» |
0,045 |
69,4 |
107,2 |
3,35% |
6,30% |
68 |
56 |
|
51 |
Республика Хакасия |
НО «Гарантийный фонд Хакасии» |
0,028 |
30,7 |
67,0 |
0,00% |
3,44% |
42 |
59
|
Первую тройку рэнкинга возглавляют гарантийные фонды Москвы, Санкт-Петербурга и Ханты-Мансийского автономного округа. При этом отмечается некоторое снижение интегрального критерия оценки у лидера («Фонд содействия кредитованию малого бизнеса Москвы»), вызванное относительно высоким уровнем относительной убыточности фонда. Тем не менее, Москва все еще остается недосягаемой для основных конкурентов. Примечательно также, что регионы, которые представляет лидирующая тройка, вошли в Топ-10 рэнкинга кредитоспособности субъектов РФ по версии AK&Mпо итогам 2012 года.
Необходимо отметить, что введение нового показателя – относительной убыточности деятельности фонда (сумма выплат по исполненным поручительствам за вычетом средств, взысканных в порядке регресса, отнесенная к общему объему предоставленных поручительств) оказало значимое влияние на позиционирование гарантийных организаций в итоговой сравнительной таблице. Так, у фондов, совершивших максимальное продвижение вверх (представляют Камчатский край, Брянскую, Томскую, Ульяновскую и Костромскую области), значение данного показателя не превысило 0,7%, что намного ниже предельного значения, установленного регулятором (уровень просроченной задолженности по кредитам нефинансовому сектору; по состоянию на 01.01.2014 около 5%). Помимо этого, гарантийные организации перечисленных регионов показали прирост портфеля поручительств значительно выше среднего значения по исследованной выборке.
В процессе исследования проводился анализ двух групп факторов:
- показатели, характеризующие эффективность деятельности гарантийной организации (размер портфеля действующих поручительств; величина гарантийного капитала фонда; общий объем поручительств, предоставленных с момента начала деятельности; сальдированная убыточность – размер выплат по исполненным поручительствам, уменьшенный на величину средств, взысканных в порядке регресса);
- критерии, определяющие кредитоспособность субъектов Российской Федерации (интегральный уровень кредитоспособности в соответствие с рэнкингом российских регионов по версии Агентства AK&M), а также макропруденциальные показатели банковского сектора в региональном разрезе (уровень просроченной задолженности по кредитам, предоставленным субъектам малого и среднего предпринимательства).
Абсолютные показатели, использованные при проведении исследования, с помощью функциональных преобразований приведены к относительным величинам. Композитный (интегральный) критерий, служащий основанием для определения места организации в ранжируемом списке гарантийных фондов, вычислялся с использованием равновесной мультипликативной модели. Параметрические показатели функционалов выбирались на основании консолидированного суждения экспертов Агентства относительно степени влияния каждого фактора на значение интегрального критерия оценки гарантийного фонда.
|
Код региона |
Регион |
Гарантийная организация (фонд) |
Место в рэнкинге |
|
1 |
Республика Адыгея |
АУ «Агентство развития малого предпринимательства» |
46 |
|
3 |
Республика Бурятия |
Гарантийный фонд Бурятии |
8 |
|
5 |
Республика Дагестан |
ГАУ «Фонд содействия кредитованию СМП» |
47 |
|
8 |
Республика Калмыкия |
АУ «Центр развития предпринимательства» |
50 |
|
9 |
Карачаево-Черкесская Республика |
ГУП «Гарантийный фонд поддержки предпринимательства КЧР» |
45 |
|
10 |
Республика Карелия |
Гарантийный фонд Республики Карелия |
44 |
|
12 |
Республика Марий Эл |
Республиканский фонд поддержки МСП |
40 |
|
13 |
Республика Мордовия |
АУ "Гарантийный фонд Республики Мордовия" |
36 |
|
14 |
Республика Саха (Якутия) |
Фонд развития малого предпринимательства Республики Саха (Якутия) |
11 |
|
15 |
Республика Северная Осетия-Алания |
Гарантийный фонд Республики Северная Осетия-Алания |
38 |
|
19 |
Республика Хакасия |
НО «Гарантийный фонд Хакасии» |
51 |
|
26 |
Ставропольский край |
ГУП «Гарантийный фонд поддержки субъектов МСП в Ставропольском крае» |
4 |
|
27 |
Хабаровский край |
Гарантийный фонд Хабаровского края |
19 |
|
28 |
Амурская область |
НО "Фонд содействия кредитованию МСП Амурской области" |
27 |
|
30 |
Астраханская область |
ОАО «Астраханский залоговый фонд» |
30 |
|
31 |
Белгородская область |
Белгородский гарантийный фонд содействия кредитованию |
39 |
|
32 |
Брянская область |
ФПП «Брянский гарантийный фонд» |
32 |
|
33 |
Владимирская область |
Фонд содействия развитию малого и среднего предпринимательства Владимирской области |
16 |
|
36 |
Воронежская область |
Государственный фонд Воронежской области |
17 |
|
38 |
Иркутская область |
Иркутский областной гарантийный фонд |
26 |
|
39 |
Калининградская область |
ГАУ «Фонд поддержки предпринимательства» |
23 |
|
40 |
Калужская область |
Государственный фонд поддержки предпринимательства Калужской области |
31 |
|
41 |
Камчатский край |
Камчатский государственный фонд поддержки предпринимательства |
34 |
|
42 |
Кемеровская область |
Государственный фонд поддержки предпринимательства Кемеровской области |
18 |
|
44 |
Костромская область |
ГП «Гарантийный фонд поддержки малого предпринимательства Костромской области» |
33 |
|
47 |
Ленинградская область |
ОАО «Агентство кредитного обеспечения» |
21 |
|
49 |
Магаданская область |
Магаданский региональный фонд содействия резвитию предпринимательства |
49 |
|
50 |
Московская область |
НО "Московский областной гарантийный фонд содействия кредитованию субъектов МСП" |
7 |
|
53 |
Новгородская область |
Новгородский фонд поддержки малого предпринимательства |
28 |
|
56 |
Оренбургская область |
НО «Гарантийный фонд для субъектов МСП Оренбургской области» |
29 |
|
57 |
Орловская область |
Областное автономное учреждение "Орловский региональный гарантийный фонд" |
35 |
|
58 |
Пензенская область |
ОАО «Поручитель» |
22 |
|
59 |
Пермский край |
ОАО «Пермский гарантийный фонд» |
9 |
|
60 |
Псковская область |
АНО "Фонд гарантий и развития предпринимательства Псковской области" |
48 |
|
61 |
Ростовская область |
НО «Гарантийный фонд Ростовской области» |
5 |
|
62 |
Рязанская область |
Гарантийный фонд Рязанской области |
10 |
|
65 |
Сахалинская область |
АУ «Фонд содействия развитию предпринимательства» |
37 |
|
67 |
Смоленская область |
НО «Смоленский областной фонд поддержки предприни- мательства» |
15 |
|
68 |
Тамбовская область |
ГУП «Фонд содействия кредитованию МСП Тамбовской области» |
25 |
|
69 |
Тверская область |
НО "Фонд содействия кредитованию МСП Тверской области" |
24 |
|
70 |
Томская область |
ООО «Гарантийный фонд Томской области» |
20 |
|
71 |
Тульская область |
Тульский областной фонд поддержки малого предпринимательства |
13 |
|
73 |
Ульяновская область |
НО "Ульяновский региональный фонд поручительств" |
12 |
|
74 |
Челябинская область |
Фонд содействия кредитованию малого предпринимательства Челябинской области |
6 |
|
75 |
Забайкальский край |
ООО «Гарантийный фонд Забайкальского края» |
14 |
|
76 |
Ярославская область |
Открытое акционерное общество «Гарантийное агентство «Ярославия» |
41 |
|
77 |
Москва |
Фонд содействия кредитованию малого бизнеса Москвы |
1 |
|
78 |
Санкт-Петербург |
НО «Фонд содействия кредитованию малого и среднего бизнеса» |
2 |
|
86 |
ХМАО-Югра |
Фонд поддержки предпринимательства Югры |
3 |
|
89 |
Ямало-Ненецкий автономный округ |
НО «Гарантийный фонд поддержки малого предпринимательства ЯНАО» |
43 |
Рейтинговое агентство AK&M не принимает на себя никакой ответственности в связи с любыми интерпретациями, выводами и последствиями, связанными с применением результатов проведенного исследования для вынесения каких-либо суждений, касающихся индивидуальной оценки эффективности, финансовой устойчивости, надежности или кредитоспособности отдельно взятого гарантийного фонда.
Март 2014
Рейтинговое агентство AK&M
