Рейтинг «А» означает, что ОАО «Углеметбанк» относится к классу заемщиков с высоким уровнем надежности. Риск несвоевременного выполнения обязательств низкий. В течение срока действия рейтинга кредитоспособность ОАО «Углеметбанк», по оценке экспертов Рейтингового агентства АК&M, вероятнее всего, останется на прежнем уровне.

Важным позитивным фактором, определяющим высокую рейтинговую оценку Углеметбанка, является высокое качество клиентской базы. Клиентами Углеметбанка являются физические лица, представители малого и среднего бизнеса, крупные промышленные предприятия различных организационно-правовых форм. Наибольшую долю в числе клиентов при этом занимают металлургические и угольные компании Кузбасса, Урала, Приволжского ФО, входящие в группу «Мечел», и их сотрудники. Крупнейшим акционером Банка является НПФ «МЕЧЕЛ-ФОНД». Хороший уровень взаимосвязей с ОАО «Мечел» обуславливают высокую лояльность крупнейших клиентов Банка. Наличие стабильной и устойчивой клиентской базы существенно снижает риски Банка в части фондирования.

Банк обладает широкой филиальной сетью и занимает стабильное положение на рынке регионов присутствия. Банк имеет разветвленную сеть филиалов и дополнительных отделений в 14 городах в Сибирском, Уральском, Приволжском и Центральном Федеральных округах. Присутствие Банка в ряде позволяет диверсифицировать портфель кредитов и источники фондирования по географическому принципу. Кроме того, широкая филиальная сеть повышает потенциал Банка в части фондирования за счет привлечения новых клиентов. При этом зона присутствия Углеметбанка динамично расширяется. По итогам июня 2009 года было открыто 18 банковских офисов в Сибирском, Уральском, Приволжском и Центральном ФО, в том числе филиалы в Москве, Воронеже, Ижевске, Новокузнецке, Кемерово, Орске, дополнительные офисы в Челябинске, Мыски, Междуреченске, Киселевске, Чебаркуле.

В условиях нестабильности банковского сектора Углеметбанк демонстрирует рост ряда ключевых показателей. За первые шесть месяцев 2009 года чистые активы Банка увеличились на 20.6%, при том, что в среднем по банковской системе за этот период времени было зафиксировано снижение на 0.9%. В 2008 году чистые активы Банка возросли на 13.9%. Собственный капитал ОАО «Углеметбанк» за I полугодие увеличился на 4.7%, а в 2008 году – на 14.5%. Совокупные обязательства Банка в 2008 году увеличились на 14.5%, а в I полугодии 2009 года – на 21.6%.

ОАО «Углеметбанк» характеризуется достаточно качественной структурой активов. Доля чистой ссудной задолженности в активах на 1 июля 2009 года составляет только 36.6% (в среднем по стране более 70%), что свидетельствует о невысоких кредитных рисках. При этом можно отметить высокую долю в активах Банка средств, размещенных в кредитных организациях – 40%. Средства в ЦБ РФ составляют 4.9% объема активов. Доля ценных бумаг на 1 июля 2009 года в структуре чистых активов составляет 4.8% против 8% в среднем по стране. Объем денежных средств Банка на ключевые отчетные даты соответствуют необходимому для поддержания ликвидности уровню, в том числе и в условиях финансового кризиса. По итогам I полугодия 2009 года доля денежных средств составила 2.6%, что выше среднего значения по банковской системе (2.4%).

Ликвидность ОАО «Углеметбанк» находится на достаточно высоком уровне. Нормативы мгновенной ликвидности (Н2) и текущей ликвидности (Н3) на последние отчетные даты существенно превышают установленные ЦБ РФ критические значения. Значение норматива мгновенной ликвидности на 1 июля 2009 года равно 87.3% (требуемый минимум 15%), норматив текущей ликвидности на туже дату – 93.6% (минимум 50%).

В качестве фактора, сдерживающего рейтинговую оценку, выступает невысокий уровень собственного капитала банка. По состоянию на 1 июля 2009 года собственный капитал ОАО «Углеметбанк» составил 680.2 млн. руб., что является низкой величиной относительно активов Банка и существенно сдерживает его потенциал развития. Норматив достаточности капитала ОАО «Углеметбанк» (Н1) в последние годы большую часть времени находился в диапазоне 11% – 13%, что в целом также является невысоким результатом для банка такого размера. На 1 июля 2009 года норматив Н1 составил 13.0%. При этом показатель «качество капитала» (отношение капитала второго уровня к капиталу первого уровня), который на 1 июля 2009 года составил 72.6%, не соответствует рекомендуемому ЦБ России значению (ниже 30%) и хуже уровня, рекомендуемого Базельским соглашением. Отношение капитала первого уровня к взвешенным по риску активам на 01.04.09 составило 7.6%. Это хуже аналогичного значения показателя по банковской системе РФ в целом (11.4%).

Отрицательное влияние на оценку ОАО «Углеметбанк» оказывает низкий уровень прибыльности и рентабельности. По итогам 2008 года из-за быстрого роста резервов на возможные потери Банк получил убыток в размере 43.7 млн. руб., против прибыли до налогообложения за 2007 год в размере 103.4 млн. руб. В результате показатели рентабельности также были отрицательными. В I полугодии 2009 года ситуация несколько улучшилась. Прибыль ОАО «Углеметбанк» составила 15.1 млн. руб. При этом рентабельность по-прежнему осталась на низком уровне.

Негативным фактором является сильная зависимость Банка от сложившейся клиентской базы и крупнейших клиентов. В структуре заемщиков и клиентов достаточно высока доля компаний металлургического и угольного сектора, связанных с ОАО «Мечел». Таким образом, Банк в части фондирования существенно связан с конкретной группой предприятий из одного сегмента экономики, причем значительно пострадавшего от экономического кризиса и характеризующегося высокой потребностью в финансировании. Потеря данной группы клиентов может сильно отразиться на финансовом состоянии Банка. Вместе с тем, анализ кредитоспособности и лояльности крупнейших клиентов и заемщиков Банка свидетельствует о невысоких рисках в данной части.

Существенным фактором риска является высокая и растущая доля просроченной задолженности заемщиков, которая на 1 июля 2009 года в структуре ссудного портфеля ОАО «Углеметбанк» занимает существенную долю – 9.2%, что соответственно почти в 2.2 раза хуже среднего уровня аналогичного показателя по банковской системе РФ (4.2%). При этом за II квартал 2009 года доля просроченной задолженной задолженности по Банку выросла на 6.7 процентного пункта (во многом из-за сокращения объема самой ссудной задолженности). Для сравнения, доля просроченной задолженности по банковской системе России в январе-июне 2009 года возросла на 2.1 процентного пункта. Кроме того, в структуре ссудного портфеля безнадежные ссуды и ссуды низкой категории качества на 1 июля 2009 года занимают существенные доли, а доля высоконадежных ссуд, напротив, невысока.

ОАО «Углеметбанк» осуществляет свою деятельность на рынке банковских услуг с 1994 года. Банк относится к числу средних по величине и объемам операций российских банков. ОАО «Углеметбанк» предоставляет все основные виды банковских продуктов и услуг в рублях и валюте, а также работает на рынке ценных бумаг. В деятельности Банка выделяется кредитование предприятий реального сектора, прежде всего компаний угольной и металлургической отраслей, активная работа по кредитованию малого бизнеса и потребительское кредитование. По объему чистых активов по итогам 2008 года в России Банк занимает 190 место. ОАО «Углеметбанк» входит в систему страхования вкладов.

Данный пресс-релиз подготовлен на основе Отчета о присвоении рейтинга кредитоспособности ОАО «Углеметбанк».

Кредитный рейтинг, а также любая информация и выводы, содержащиеся в пресс-релизе, должны рассматриваться исключительно как мнение о кредитоспособности, а не рекомендация по покупке-продаже ценных бумаг или предоставлению банку заемных средств.

Рейтинговое агентство AK&M не принимают на себя никакой ответственности в связи с любыми интерпретациями, выводами и последствиями, связанными с применением третьими сторонами результатов проведения рейтинговой оценки.

Рейтинговое агентство АК&М является ведущим независимым национальным рейтинговым агентством в России. Начало рейтинговой деятельности – 1993 год.

Основным направлением деятельности Рейтингового агентства АК&М является присвоение рейтингов различным объектам, составление рейтингов, позиционирующих компании и регионы, проведение комплексных аналитических исследований.

Рейтинговое агентство АК&М получило признание: ЦБ РФ, ВЭБ, РосБР, ММВБ и АИЖК; а также аккредитовано СРО «Национальная фондовая ассоциация».

Москва, ул. Губкина, 3
ЗАО «Рейтинговое агентство АК&M»
www.akmrating.ru
Аналитик: Яркоев Сергей
Тел: (495) 916-70-30, Факс: (499) 132-69-18